中小企業(yè)融資政策詳情
中小企業(yè)融資政策如下
中小企業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中占有舉足輕重的地位,工業(yè)總產(chǎn)值、實(shí)現(xiàn)利稅和出口總額都占較大比重。中小企業(yè)不僅為解決社會(huì)就業(yè)問題發(fā)揮著巨大作用,而且以其靈活的經(jīng)營機(jī)制和旺盛的創(chuàng)新活動(dòng),為經(jīng)濟(jì)增長提供了最基本的原動(dòng)力。
中小企業(yè)雖然數(shù)量眾多,但隨著市場取向的經(jīng)濟(jì)改革的深化,在與大企業(yè)的激烈競爭中,中小企業(yè)卻暴露出明顯的弱勢。由于遭遇了原材料成本上升、新《勞動(dòng)合同法》實(shí)施、人民幣升值和從緊貨幣政策等諸多不利因素的影響,中小企業(yè)目前正面臨困難。據(jù)官方統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù),2008年上半年共有6.7萬家中小企業(yè)倒閉。
資金是企業(yè)生存和發(fā)展不可或缺的資源,但融資難卻是中小企業(yè)發(fā)展中的先天性問題。在各種融資方式中,銀行信貸是重要的資金來源,由于中小企業(yè)有天生的劣勢,即一方面,中小企業(yè)盡管有些資產(chǎn)總額較大,但負(fù)債率高,因此企業(yè)擁有處置權(quán)利的自有資產(chǎn)少;另一方面,企業(yè)擁有的資產(chǎn)往往不符合銀行對(duì)變現(xiàn)能力、保值能力的偏好,抵押率不高,所以。銀行從自身利益出發(fā),通常不愿開展中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)。融資難已成嚴(yán)重制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸。
為減輕中小企業(yè)在發(fā)展過程中的稅收負(fù)擔(dān),中央財(cái)政近年來出臺(tái)了一系列針對(duì)中小企業(yè)的稅收優(yōu)惠政策。其中包括新企業(yè)所得稅法中規(guī)定小型微利企業(yè)按照20%的企業(yè)所得稅稅率征收,提高增值稅和營業(yè)稅的起征點(diǎn)以及近期提高紡織業(yè)等企業(yè)的出口退稅稅率。盡管如此,仍有不少企業(yè)感到稅負(fù)較重,而中小企業(yè)對(duì)解決就業(yè)的貢獻(xiàn)在當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)形勢下是非常重要的。對(duì)中小企業(yè)的支持政府應(yīng)該施展組合拳:財(cái)政、金融協(xié)同政策才能有效解決中小企業(yè)的融資難問題。
一、中小企業(yè)融資難及其解決途徑
中小企業(yè)是國民經(jīng)濟(jì)中最活躍的經(jīng)濟(jì)成分之一。在經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展中的地位和作用日益顯著,但融資難已成為困擾中小企業(yè)發(fā)展的重要問題。特別是近年來,能源、糧食和勞動(dòng)力價(jià)格的不斷上漲,進(jìn)一步加大了中小企業(yè)成本支出,使本來就捉襟見肘的中小企業(yè)資金越發(fā)困難。尤其是目前,我國經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)下滑的勢頭,如何解決中小企業(yè)融資難的問胚,就成為事關(guān)中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展全局的大問題。
在市場經(jīng)濟(jì)條件下,企業(yè)的融資一般是通過以下幾個(gè)渠道完成的:一是直接融資,即通過發(fā)行企業(yè)債券、企業(yè)股票上市等形式;二是間接融資,即主要通過銀行貸款;三是民間借貸,民間融資活動(dòng)的主要形式為企業(yè)向個(gè)人借貸;四是政府設(shè)立基金直接扶植。融資難已成嚴(yán)重制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸,造成我國中小企業(yè)融資困難的主要原因:
1 我國沒有專門針對(duì)中小企業(yè)的銀行和證券市場。在國際上,很多國家和地區(qū)都有專門為中小企業(yè)服務(wù)的銀行和證券市場。由于證券市場門檻高,創(chuàng)業(yè)投資體制不健全,公司債發(fā)行的準(zhǔn)人障礙,中小企業(yè)難以通過資本市場公開籌集資金。由于我國創(chuàng)業(yè)投資體制不健全,缺乏完備法律保護(hù)體系和政策扶持體系,影響創(chuàng)業(yè)投資的退出,中小企業(yè)也難以通過股權(quán)融資。我國還沒有專門對(duì)中小企業(yè)的政策銀行。
2 銀行信貸管理體制還不完善。商業(yè)銀行加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理以后,在信貸管理中推行的授權(quán)授信制度,以及資信評(píng)估制度主要是針對(duì)國有大中型企業(yè)而制定的,使信貸資金流向國有企業(yè)和其他大中型企業(yè)的意愿得以強(qiáng)化,而且近兩年來,銀行信貸資金向大城市、大企業(yè)、大行業(yè)集中有進(jìn)一步強(qiáng)化的趨勢。同時(shí),由于中小企業(yè)貸款具有金額小、頻率高、時(shí)間急等特點(diǎn),銀行對(duì)中小企業(yè)貸款的管理成本相對(duì)較高,在商業(yè)銀行尚未將盈利最大化作為主要經(jīng)營目標(biāo)的前提下。這就影響了銀行的貸款積極性。
3 民間融資加重了中小企業(yè)的負(fù)擔(dān)。中小企業(yè)缺乏自有資金,為求得發(fā)展,這類企業(yè)往往只能從非正式金融活動(dòng)中尋求資金。主要渠道就是民間借貸,民間融資活動(dòng)的主要形式為企業(yè)向個(gè)人借貸。但民間借貸加大了中小企業(yè)的融資成本,直接加重了企業(yè)的負(fù)擔(dān)。
二、解決中小企業(yè)融資的途徑
要促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展,必須解決中小企業(yè)融資難的問題。在現(xiàn)階段,應(yīng)采取積極措施,拓寬中小企業(yè)融資渠道,加快建立中小企業(yè)融資體系。
1 推進(jìn)信用體系建設(shè)。由于在現(xiàn)階段,中小企業(yè)融資的主要途徑是來自銀行的貸款,因此,中小企業(yè)信用體系未建立是造成融資難的原因之一。中小企業(yè)自身應(yīng)提高其信用度,構(gòu)建融資信譽(yù)。中小企業(yè)為取得融資信譽(yù),必須比一些大中企業(yè)多付出成本,即可稱為信譽(yù)成本,為取得銀行的金融支持而做好自身的努力。
2 加快中小企業(yè)信用擔(dān)保體系建設(shè)。運(yùn)用必要的政策扶持,創(chuàng)造條件重點(diǎn)扶持一批經(jīng)營業(yè)績突出、制度健全、管理規(guī)范的擔(dān)保機(jī)構(gòu),加快組建中小企業(yè)信用再擔(dān)保機(jī)構(gòu)。目前,我國的擔(dān)保機(jī)構(gòu)和擔(dān)?；疬€比較單一,幾乎都是由政策出資建立的,擔(dān)保機(jī)構(gòu)也是官方或半官方的。今后,隨著改革的深化。擔(dān)保基金應(yīng)當(dāng)逐步擴(kuò)大到由民間籌集;擔(dān)保機(jī)構(gòu)也應(yīng)當(dāng)是多種多樣的。
3 解決間接融資問題的關(guān)鍵是銀行。銀行對(duì)中小企業(yè)貸款審批程序復(fù)雜,手續(xù)繁瑣,貸款門檻高,與中小企業(yè)貸款短、小、急、頻、快的特點(diǎn)相矛盾。在現(xiàn)行金融體系中,多數(shù)金融機(jī)構(gòu)主要面向大型企業(yè),以中小企業(yè)為主要服務(wù)對(duì)象的中小金融機(jī)構(gòu)發(fā)展滯后,服務(wù)范圍、服務(wù)品種難以滿足中小企業(yè)需要。中小企業(yè)數(shù)量多,資產(chǎn)規(guī)模小,信用水平低或尚未建立起信用、可抵押資產(chǎn)少、財(cái)務(wù)制度不健全、資金需求數(shù)量少但頻率高等問題,銀行部門不敢輕易放款,貸款條件也相當(dāng)嚴(yán)格。因此,金融機(jī)構(gòu)要及時(shí)整合現(xiàn)有資源,針對(duì)中小企業(yè)資金運(yùn)作的特點(diǎn),建立有別于其他法人客戶的中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)處理流程,簡化業(yè)務(wù)處理流程,適當(dāng)下放信貸審批權(quán)限,合理簡化審批程序,提高市場反應(yīng)速度。
各商業(yè)銀行要積極為中小企業(yè)(包括國有中小企業(yè)、城鎮(zhèn)集中中小企業(yè)、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)、民營企業(yè)和個(gè)體私營企業(yè)等)提供貸款服務(wù),各家商業(yè)銀行要設(shè)立小型企業(yè)信貸部;城市商業(yè)銀行、城鄉(xiāng)信用合作社要把主要的信貸資金用于支持各種中小企業(yè)和個(gè)體經(jīng)濟(jì)單位的發(fā)展。
4 建立支持高新科技企業(yè)發(fā)展的專項(xiàng)基金。國家對(duì)高新科技發(fā)展十分重視,并逐步擴(kuò)大此項(xiàng)基金。加之對(duì)高新科技企業(yè)稅收等方面的優(yōu)惠政策,將會(huì)更快地促進(jìn)高新科技企業(yè)的發(fā)展。
5 進(jìn)一步擴(kuò)大中小企業(yè)資金市場,適時(shí)推出創(chuàng)業(yè)板。在金融政策上,金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)提供貸款,應(yīng)享受一系列政策優(yōu)惠。對(duì)中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)和創(chuàng)新的小額貸款,政府應(yīng)提供財(cái)政資金給予支持,并逐步完善和健全相關(guān)的法律政策,為中小企業(yè)提供比較寬松的融資環(huán)境。
三、支持中小企業(yè)發(fā)展的財(cái)政措施
中小企業(yè)行業(yè)種類繁雜,行業(yè)門類齊全、所有制形式多樣化,投資規(guī)模小,資金人員少,競爭力、抗風(fēng)險(xiǎn)度差,個(gè)別企業(yè)的投資人和經(jīng)營管理者為了企業(yè)或個(gè)人的利益。往往重經(jīng)營、重效益,忽視對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)的重視程度,忽視對(duì)國家稅收政策的研究和運(yùn)用。
為幫助解決中小企業(yè)發(fā)展面臨的困難和問題,中央財(cái)政將加大支持力度,安排中小企業(yè)專項(xiàng)資金支持中小企業(yè)健康發(fā)展。支持中小企業(yè)的發(fā)展,一種是對(duì)中小企業(yè)的貸款進(jìn)行補(bǔ)貼,即財(cái)政貼息的方式,另外一種是通過政府投資公司直接投資中小企業(yè)。
近年來,財(cái)政部先后設(shè)立了科技型中小企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新基金、中小企業(yè)國際市場開拓資金、農(nóng)業(yè)科技成果轉(zhuǎn)化資金、中小企業(yè)服務(wù)體系專項(xiàng)補(bǔ)助資金、中小企業(yè)發(fā)展專項(xiàng)資金和中小企業(yè)平臺(tái)式服務(wù)體系專項(xiàng)補(bǔ)助資金等六項(xiàng)專項(xiàng)資金,支持中小企業(yè)發(fā)展。
為幫助解決中小企業(yè)發(fā)展面臨的困難和問題,中央財(cái)政加大支持力度,安排中小企業(yè)專項(xiàng)資金減輕中小企業(yè)在發(fā)展過程中的稅收負(fù)擔(dān)。中央財(cái)政還出臺(tái)了一系列針對(duì)中小企業(yè)的稅收優(yōu)惠政策,有力地支持了中小企業(yè)發(fā)展。
中央政府為有效解決中小企業(yè)的融資難問題,對(duì)中小企業(yè)的支持施展組合拳,綜合運(yùn)用財(cái)政、金融措施。逐步完善中小企業(yè)融資擔(dān)保體系。中央財(cái)政自2006年起在中小企業(yè)發(fā)展專項(xiàng)資金中,安排專門支出用于支持中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)務(wù)開展,逐步建立中小企業(yè)貸款擔(dān)保損失補(bǔ)償機(jī)制。財(cái)政部相關(guān)統(tǒng)計(jì)顯示,2006~2007年,中央財(cái)政共安排2.38億元,支持了266家擔(dān)保機(jī)構(gòu)。2006年開展的中小企業(yè)擔(dān)保業(yè)務(wù)總額約700億元,占全國擔(dān)保機(jī)構(gòu)擔(dān)保業(yè)務(wù)總額的22%。2007年,中央財(cái)政安排1.88億元支持的188家擔(dān)保機(jī)構(gòu),約占全國擔(dān)保機(jī)構(gòu)總戶數(shù)的5%。
2008年,中央財(cái)政預(yù)算將安排2億元支持中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)務(wù)。此外,對(duì)納入全國試點(diǎn)范圍的非營利性中小企業(yè)信用擔(dān)保、再擔(dān)保機(jī)構(gòu),對(duì)其從事?lián)I(yè)務(wù)取得的收入,3年內(nèi)免征營業(yè)稅。
財(cái)稅政策對(duì)擔(dān)保行業(yè)的發(fā)展起到了積極的導(dǎo)向作用,增強(qiáng)了擔(dān)保機(jī)構(gòu)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力,有效地激勵(lì)了擔(dān)保機(jī)構(gòu)為中小企業(yè)提供擔(dān)保貸款的積極性,促進(jìn)了擔(dān)保行業(yè)的規(guī)范發(fā)展。同時(shí)提升了中小企業(yè)的信用度,擴(kuò)大了金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)的信貸規(guī)模。對(duì)緩解中小企業(yè)融資難和擔(dān)保難問題發(fā)揮了積極作用。
政府在財(cái)稅政策上出臺(tái)優(yōu)惠政策支持中小企業(yè)發(fā)展是非常及時(shí)的。我國現(xiàn)行稅收政策中有一些減免稅優(yōu)惠政策,如企業(yè)所得稅政策、福利企業(yè)政策、鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)政策、新辦企業(yè)政策、技術(shù)企業(yè)政策、貧困地區(qū)政策、鼓勵(lì)綜合利用的政策、支持中小企業(yè)發(fā)展的政策、促進(jìn)再就業(yè)的政策。這些優(yōu)惠政策雖然不都是專為中小企業(yè)制定的,但受益的基本上是中小企業(yè)。這些優(yōu)惠政策對(duì)中小企業(yè)的發(fā)展起到了一定的積極促進(jìn)作用。但總體來看,對(duì)中小企業(yè)的優(yōu)惠政策比較零散,而且有一定的局限性?，F(xiàn)行的稅收政策在實(shí)際上還存在對(duì)中小企業(yè)不公平的問題。
中小企業(yè)融資政策相關(guān)